• Друкувати
• Запитати
• Надіслати другу
• Поділитись
  • Facebook
  • Twitter
• Підписатись на новини

Методи менеджменту - способи здійснення управлінської діяльності, застосовуваного для постановки і досягнення цілей організації. Зміст методу менеджменту, в остаточному підсумку, зводиться до відповідей на питання: як, яким способом можна досягти мети управління? Як здійснювати управлінську діяльність?

У практиці управління зазвичай застосовують одночасно різні методи і їхнє сполучення. Можна виділити наступні методи управління.

Загальнонаукові методи (системний підхід, комплексний підхід, моделювання, експериментування, конкретно-історичний підхід, метод соціологічних досліджень).

Конкретні методи, здійснюються по трьох основних напрямках:

• методи управління функціональними підсистемами організації (маркетинг, інновації, виробництво, фінанси і т.д.);
• методи виконання функцій управління (прогнозування і планування, організація, координація і регулювання, активізація і стимулювання, контроль);
• методи прийняття управлінських рішень (постановка проблеми, рішення проблем, вибори рішень і організації виконання ухвалених рішень).

Спрямованість методів управління завжди та сама - вони спрямовані на людей, що здійснюють різні види діяльності. Варто виходити з того, що в конкретному методі управління певним чином сполучаються (взаємодіють) і зміст, і спрямованість, і організаційна форма. У зв'язку із цим можна виділити наступні методи управління: організаційно-адміністративні, економічні, соціально-психологічні.

Центральне місце приділяється економічним методам. Поставлена мета досягається впливом на економічні інтереси керованого об'єкта.

Економічні методи являють собою сукупність економічних важелів, за допомогою яких досягається ефект, що задовольняє вимоги колективу в цілому зокрема.

Економічні методи управління - це прийоми, способи, технології цілеспрямованого впливу на об'єкт управління, побудовані з використанням економічних інтересів. Сполучення цих методів створює ринковий механізм на фірмі і цілий напрямок у керуванні організацією - економічне управління.

Економічне управління оперує всіма ресурсами, бюджетом, бюджетним контролем і господарською діяльністю, оцінює і прогнозує економічні результати, становить і аналізує поточні звіти і т.д.

Бюджет - це опис очікуваних економічних результатів господарської діяльності, що буде проводитися в плановий період часу.

Звіт - це опис фактичних економічних результатів господарської діяльності за попередній період часу (місяць, квартал, рік).

Бюджетний контроль - порівняння показників бюджету і відліку за відповідний період часу.

Економічні результати - розрахунок і опис одержання доходу, витрат, прибутків за відповідний період часу і висновки:

• продовжувати діяльність у тому ж руслі;
• розширити діяльність або змінити її;
• відмовитися від збуту або скоротити його і ін.

Але все вищевикладене - це лише вершина айсберга. Його суть і основа - економічні інтереси людей, власників і найманих робітників. Для розвитку і обліку цих інтересів застосовуються наступні основні економічні методи:

• планування на базі маркетингу;
• гнучке ціноутворення;
• ефективне фінансування і рухливість капіталу;
• підвищення продуктивності;
• підвищення рентабельності;
• економія ресурсів;
• стимулювання і винагорода персоналу;
• розвиток госпрозрахункових відносин і самофінансування;
• фінансово-економічний розрахунок;
• фінансово-економічний аналіз;
• фінансово-економічне обґрунтування;
• справедливий розподіл доходу і прибутків.

Під економічними методами господарювання розуміється сукупність коштів і інструментів, що цілеспрямовано впливають на створення сприятливих умов для функціонування і розвитку фірми. Економічні важелі господарського механізму відповідають соціально-економічній природі фірми і є одним з факторів розвитку виробництва та обміну на ринковій основі. У цьому зв'язку особливого значення набуває вивчення того нового, що внесено практикою в зміст комерційного розрахунку як найважливішого методу господарювання. Він синтезує себе як функції управління, так і економічні важелі і інструменти, спрямовані на порівняння витрат і результатів, забезпечення прибуткового виробництва.

Економічний механізм функціонування і розвитку фірм припускає використання методу комерційного розрахунку, виходячи з господарської глобальної політики і цілей фірми, зокрема, в області забезпечення стабільності виробництва і збуту; розподілу капіталовкладень; фінансування і кредитування; розвитку технології; політики придбання нових підприємств і структури капіталу та ін. Прийняття централізованих рішень із цих питань порівнюється з диференційованим підходом до окремих підрозділів залежно від характеру і змісту їхньої діяльності, територіального розташування підприємств і ступеню участі в загальній виробничо-збутовій діяльності фірми.

У рамках комерційного розрахунку використаються в централізованому капіталі такі економічні важелі і інструменти, як глобальна політика в області ціноутворення, витрат виробництва, фінансування і кредитування. Ця політика спрямована на одержання стійкого прибутку, що є кінцевою метою комерційного розрахунку.

Існують різні способи і форми використання таких економічних важелів і інструментів. Так, політика ціноутворення орієнтована на пристосування структури і рівня цін до вимог і умов.

Відносно витрат виробництва першорядне значення надається зниженню на кожному щаблі виробничого циклу витрат за рахунок удосконалювання технології виробництва, розробки і впровадження нової продукції, включаючи підвищення якості продукції, поліпшення матеріально-технічного постачання і форм господарських зв'язків між підприємствами, підвищення продуктивності праці, економії на витратах праці, а також на транспортних, експедиторських, адміністративних та інших накладних витрат.

Політика в області фінансування і кредитування передбачає визначення джерел фінансування і розподілу коштів по найважливіших виробничих відділеннях і дочірнім компанія на певний період, переміщення коштів між окремими підрозділами з метою одержання стійкого прибутку в масштабі всієї фірми, забезпечення кращих умов одержання позик і кредитів.

Виявлення внутрішніх взаємозв'язків різних елементів економічного механізму функціонування припускає необхідність розгляду їх у процесі централізованого управління. Це обумовлено тим, що вони визначаються і установлюються на основі глобальної політики, розробленої і здійснюваної на вищому рівні управління.

Ступінь і масштаби міжнародних зв'язків накладають істотний відбиток і вносять специфіку в реалізацію принципів комерційного розрахунку. Причому така специфіка залежить від виду діяльності фірми, характеру продукції, що випускається, ступеня розподілу праці в рамках фірми. Це означає, що особливості, і специфіка конкретної реалізації методів комерційного розрахунку визначаються широким діапазоном факторів, значення кожного з яких є різним в певних конкретних умовах.

У сучасних умовах комерційний розрахунок у механізмі управління промисловими фірмами розвивається і удосконалюється, здобуває якісно нові риси і особливості за рахунок включення різних елементів, що відображають, з одного боку, посилення централізації, з іншого, - надання більшої самостійності виробничим відділенням і дочірнім компаніям у виборі конкретних мір і способів проведення єдиних принципів централізованої політики.

Ці особливості пов'язані в першу чергу з розвитком функцій планування і контролю і перетворенням комерційного розрахунку в метод реалізації цих функцій у рамках єдиної власності. Виходячи з високого ступеня усуспільнення виробництва і капіталу ця власність вимагає підпорядкування всієї господарської діяльності фірми завданню виконання заздалегідь визначених і запланованих показників. При цьому передбачається необхідність зниження витрат матеріальних, фінансових і трудових ресурсів і не тільки відшкодування всіх витрат за рахунок одержуваних доходів, але і забезпечення стійкого прибутку в рамках фірми в цілому.

Інша особливість комерційного розрахунку в сучасних умовах випливає з надання оперативної самостійності окремим підрозділам (виробничим відділенням, філіям і дочірнім компаніям) і виділення їх у центри прибутку. У результаті в рамках комерційного розрахунку виникла і розвилася така форма взаємин усередині фірми, яку можна назвати внутрішньофірмовим розрахунком. Вона відображає взаємини окремих підрозділів фірми у зв'язку із внутрішньокорпораційними поставками і господарські відносини, що складаються на цій основі. Характер таких відносин багато в чому залежить від господарсько-економічного і правового стану підрозділів.

Господарсько-економічне положення конкретного підрозділу визначається ступенем його оперативної самостійності і надаваними його керівникові повноваженнями. Так, на центри прибутку покладає відповідальність за виконання планових показників по прибутку, а також інших показників стратегічного і поточного планів. У їхніх рамках керівник центра прибутку має право приймати самостійні оперативні рішення і вибирати кошти, спрямовані на досягнення поставлених цілей.

При цьому він несе матеріальну і адміністративну відповідальність за ті результати діяльності підрозділу, які безпосередньо залежать від прийнятих ним рішень. Наприклад, у рамках єдиної політики ціноутворення він може встановлювати ціни на кінцеву продукцію, а також вживати заходи по зниженню витрат виробництва, намічати напрямки наукових досліджень розробок по вдосконаленню продукту і підвищенню його якості, здійснювати впровадження нової продукції у виробництво, організовувати вивчення ринку, рекламу, збут, транспортування продукції. Керівник центра прибутку відповідає за ефективність використання основного капіталу, визначає потреби в нових капіталовкладеннях і домагається від вищого управління асигнувань на їхнє здійснення.

Оцінка діяльності керівника центра прибутку провадиться за результатами виконання встановлених показників по прибутку, і від цього залежить його винагорода. Таким чином стимулюються його ініціатива і оперативна діяльність, і в той же час вище керівництво звільняється від необхідності здійснювати контроль по всіх економічних показниках діяльності центра прибутку.

Характер економічних відносин усередині підприємства визначається в значній мірі наявністю юридичної самостійності окремих підрозділів. Так, виробничі відділення і філії, що не мають юридичної самостійності, не укладають внутрішньокорпораційних угод на договірній основі, а здійснюють відносини з іншими виробничими відділеннями на основі календарних планів поставок і взаємних зобов'язань по кількості і якості товарів, що поставляють, строкам поставок і цінам.

Вони наділені основними і оборотними коштами і звітують перед вищим управлінням за найважливішими показниками рентабельності, прибутку, частки на ринку. Всі розрахунки таких виробничих відділень і філій здійснюються через центральну бухгалтерію фірми, де в них є свої розрахункові рахунки. Ці рахунки автоматично консолідуються з рахунками материнської компанії і тому їхні прибутки підлягають обкладанню податками як складова частина всього прибутку фірми.

Дочірні компанії, що володіють юридичною самостійністю, можуть укладати угоди з іншими підрозділами, як на договірній основі, так і у рамках календарних планових поставок. Вони мають власний баланс, що консолідується з балансом материнської компанії. Звітність дочірніх компаній підлягає офіційному контролю, і їхні прибутки обкладають податками окремо від материнської компанії. Тому переказ коштів між дочірньою і материнською компаніями здійснюється відповідно до національного законодавства про компанії.

Як новий метод господарювання, внутрішньофірмовий розрахунок властивий сучасним підприємствам, що мають децентралізовану структуру управління і розвинені господарські відносини між окремими оперативними підрозділами, що виступають центрами прибутку. Правові відносини усередині визначають відповідальність за кількість і якість продукції, що поставляється, і термін поставок.

Господарські відносини між окремими підрозділами будуються на основі умовно-розрахункових (трансферних) цін, які відображають перехід продукту в межах власності однієї компанії. У цьому випадку продукт лише за формою виступає товаром, не являючись товаром, власне кажучи. Такі ціни встановлюються в рамках єдиної політики ціноутворення, розробляємої вищим керівництвом фірми. Відносини в рамках внутрішньофірмового розрахунку відображають потреби в забезпеченні мінімальних витрат на всіх проміжних стадіях виробництва кінцевого продукту (мінімізації витрат).

Відповідно до цього будується система внутрішньокорпораційних цін, відрахувань і платежів, які виступають як важелі впливу на виробничу і економічну діяльність вхідних у ТНК підприємств, отже, виконують роль регулятора витрат виробництва.

Комерційний і внутрішньофірмовий розрахунок являє собою єдину систему розрахунку, що випливає із загальних цілей і завдань, що стоять перед всією фірмою та її окремими підрозділами. Внутріфірмовий розрахунок багато в чому містить елементи комерційного розрахунку, оскільки він орієнтований на реалізацію цілей комерційного розрахунку.

Відмінною рисою внутріфірмового розрахунку є те, що він здійснюється в межах єдиної власності компанії, між тим, як комерційний розрахунок - це метод господарювання, що припускає ведення розрахунків і відносин між різними власниками. Отже, при комерційному розрахунку ціни відображають реальні процеси і повною мірою проявляються товарно-грошові відносини, що складаються на світовому ринку, а у внутрішньофірмовому розрахунку ціни встановлюються, виходячи із принципу єдиної політики і стратегії, і визначаються безліччю різних факторів, що відображають загальні цілі фірми в рамках комерційного розрахунку.

Існуюча практика обліку зовнішньоторговельних операцій не дозволяє виділити і виразити кількісно ті зв'язки, які здійснюються в рамках внутрішньофірмового обміну і, власне кажучи, не відносяться до міжнародного товарообігу, тому що реалізують інші по своїй природі господарські взаємини, ніж товарні. Така особливість зовнішньоторговельного обліку затушовує процеси, що реально розвиваються та мають різний характер. Однак аналіз даних річних звітів дозволяє розкрити це явище, котре свідчить про появу нових елементів у відносинах між суб'єктами, що виступають на світовому ринку.

Суть цього принципово нового явища полягає в тому, що частина міжнародної торгівлі товарами в матеріально-речовинній формі і послугами фактично підлягає регулюванню через систему управління ТНК. В основі цієї системи - проведення єдиної політики в рамках фірми, спрямованої на розподіл і перерозподіл фінансових потоків між окремими підрозділами як господарсько-економічними одиницями з метою одержання стійкого прибутку для фірми в цілому. Для цього використається вся сукупність економічних важелів і інструментів у рамках єдиної господарської політики. Становить інтерес розглянути практику застосування таких економічних важелів, як ціни і ціноутворення, розподіл і перерозподіл прибутку.

Центральне місце серед різних важелів економічного механізму управління належить цінам і ціноутворенню, у яких відображаються всі сторони економічної діяльності фірми. У сучасних умовах монополістичного регулювання ринків істотно змінилися роль і значення цін, умови формування і тенденції розвитку. Це свідчить про якісні зміни всього механізму ціноутворення, що представляє собою перерозподіл регулюючих початків і конкурентних ринкових чинностей.

Істотною стороною цих змін є обмеження сфери чинності закону вартості внаслідок ослаблення ролі цін як безпосередніх регуляторів виробництва. До їхнього числа відносяться, насамперед, управлінські рішення, прийняті при реалізації функцій маркетингу і планування відповідно до найбільш повного обліку потреб ринку. Це безпосередньо пов'язано з орієнтацією виробничої діяльності підприємств на довгострокові плани і програми розвитку, що припускають необхідність щодо стійких ринкових умов й, зокрема, стабільних цін.

Відповідно до такої вимоги ринкові ціни на більшість товарів, що обертаються на світовому ринку, не встановлюються в результаті стихійної цінової конкуренції, а формуються, виходячи з узгодженої виробничої і ринкової політики декількох провідних фірм галузі. В її рамках планують у довгостроковій перспективі проведену ними політику цін і прагнуть пристосувати пропозиції товарів до заздалегідь врахованого (прогнозованого) попиту.

Це досягається регулюванням обсягів виробництва, ступеня завантаження виробничих потужностей, новими капіталовкладеннями в рамках окремих компаній і по галузі в цілому, що дозволяє зберігати відносну стабільність ринкових цін на кінцеву продукцію і підтримувати єдині ціни на однотипну або аналогічну продукцію на світовому ринку.

У розрахунках із зовнішніми контрагентами фірми використають, як правило, два види цін: публікуємі і розрахункові.

До публікуємих цін відносяться тверді фіксовані ціни: прейскурантні, довідкові, ціни біржових котирувань, ціни фактичних угод. Великих фірм на світовому ринку, відомості про які повідомляються в пресі. Розрахункові ціни - це ціни постачальника, встановлювані на складне промислове устаткування, що виготовляється по індивідуальних замовленнях, та іншу нестандартну продукцію. Зазвичай такі ціни називають договірними.

Публікуємі ціни, як правило, відображають рівень світових цін. Серед них найбільш поширені прейскурантні ціни, ті що установлюються на стандартизовану кінцеву продукцію. Найчастіше фірма випускає єдині фірмові прейскуранти, особливо, якщо мова йде про споживачів товарів масового попиту (автомобілі, телевізори, радіоприймачі і ін.), іменованих марочними, оскільки вони надходять у роздрібний продаж під товарним знаком фірми-виробника. Прейскурантні ціни є, як правило, фіксованими незалежно від того, реалізується кінцева продукція на закордонному ринку через власну мережу або мережу дилерів та інших торгівельних посередників.

Таким чином, збутові закордонні філії і дочірні компанії, що реалізують марочні товари, вироблені материнською фірмою, користуються єдиними прейскурантами (або каталогами із вказівкою цін), тобто реалізують товари, що поставляють материнською компанією, по встановленим нею цінам. Прибуток таких компаній складається за рахунок наданих їм знижок із прейскурантної ціни, диференційованих залежно від конкретних умов, або за рахунок різниці між прейскурантною ціною і експортною ціною материнської компанії, відображені в рахунках.

Важливе значення в механізмі ціноутворення має розробка методології встановлення цін і визначення структури ціни. Найпоширеніший у сучасних умовах метод, названий в економічній літературі "цільовим" ціноутворенням за принципом "повних витрат". Цей метод припускає встановлення рівня ціни з урахуванням витрат виробництва плюс цільова норма прибутку.

Особливість цього методу в тому, що величина витрат виробництва розраховується не на реальний обсяг виробництва в той або інший період, а на заданий обсяг продукції, обчислений при стандартному або середньому рівні завантаження виробничих потужностей (звичайно близько 70-80%) з урахуванням необхідності відновлення продукції і можливості появи в галузі нових конкурентів. Цим шляхом фірми прагнуть ураховувати коливання ринкового попиту (причому в довгостроковому плані), оскільки їхня рентабельність забезпечується і при значних недовантажених потужностях.

При вирахуванні розрахункової ціни на складне промислове устаткування або комплектне устаткування встановлюється звичайно ціна всієї поставки, а також ціна кожної окремої комплектуючої частини з урахуванням технічних послуг по проектуванню, монтажу і пуску устаткування в експлуатацію. Змінна ціна обчислюється в момент виконання договору шляхом перегляду базисної ціни з урахуванням зміни витрат на матеріали і заробітну плату. Тому при розрахунку змінної ціни особливе значення має визначення структури ціни, тобто процентного співвідношення в ній окремих елементів витрат: постійних, на матеріали, на заробітну плату.

У структурі ціни в сучасних умовах з'являються такі нові елементи, як нарахування на вартість амортизації надлишкових виробничих потужностей, усереднені транспортні витрати, витрати по технічному обслуговуванню, відрахування на науково-дослідні роботи і освоєння нової продукції, на вивчення ринку. У той же час відбулося помітне підвищення частки адміністративних витрат і витрат на рекламу і організацію збутової мережі.

Розробка структури ціни грає винятково важливу роль у механізмі ціноутворення. Структура ціни дозволяє судити про реальні економічні результати діяльності компанії та її окремих підрозділів, про конкурентноздатність продукції на ринку і джерелах прибутку.

У рамках внутрішньофірмового розрахунку ціноутворення будується на інших принципах, і ціни виконують свої функції в модифікованому вигляді. Найважливіша особливість ціноутворення випливає з того, що внутрішньокорпораційнийй оборот не має комерційного характеру, і власне кажучи, не є товарним обміном, тому і ціни у внутрішньокорпораційному обміні не встановлюються під впливом ринкового попиту та пропозиції, а є результатом господарської політики в інтересах фірми в цілому, носять в основному розрахунковий характер.

Ціноутворення грає також важливу роль у зовнішньоекономічній політиці фірми, визначаючи характер, географічний напрямок і структуру її зв'язків. При цьому внутрішньокорпорациійні ціни виступають як зовнішні торгівельні ціни окремих країн і виконують функцію коштів платежу на міжнародному товарообігу.

Оскільки внутрішньофірмовий розрахунок спрямований на підвищення глобальної ефективності діяльності фірми, трансферні ціни використовуються як економічний важіль у реалізації функції планування і контролю і виступають найважливішим елементом економічної політики.

Як інструмент планування трансферні ціни регулюють усередині корпораційні господарські зв'язки, здійснювані на основі спеціалізації і кооперування виробництва; реалізації намічених планом обсягів структури виробництва; забезпечення необхідною сировиною, матеріалами, компонентами родинних компаній у рамках єдиного технологічного циклу забезпечення належної якості продукції, що поставляється.

Як інструмент контролю трансферні ціни покликані забезпечувати досягнення планових показників по прибутках, зниження витрат виробництва на всіх етапах виробничого циклу. Вони також служать інструментом контролю за виконанням фінансового плану (бюджету) і широко використовуються з метою розподілу ресурсів і прибутків усередині компанії.

Трансферні ціни так само, як і ціни в комерційному розрахунку, встановлюються на основі єдиної політики, що розробляється на вищому рівні управління. Однак завдання, виконувані ними, носять специфічний характер. До числа таких завдань належать, зокрема:

• розподіл і перерозподіл прибутку між материнською і дочірньою компаніями з урахуванням організаційної структури фірми, ступеню децентралізації її управління, загальної політики відносно визначення рентабельності;
• переказ прибутку, одержуваного дочірніми компаніями із країн, де існує заборона або обмеження на переказ прибутків;
• навмисне зниження прибутків в окремих дочірніх компаніях через побоювання вимог підвищення заробітної плати робітників і перегляду колективних договорів;
• зниження сум прибуткових податків, що сплачують у глобальному масштабі (мінімізація оподатковування);
• зниження сум мита, що сплачуються за кордоном, та інших податків і зборів;
• розподіл ринків збуту і сфер впливу між закордонними дочірніми компаніями;
• завоювання позицій на нових і важкодоступних ринках;
• проведення єдиної політики в області передачі технології і надання технічних послуг дочірнім компаніям.

Поняття конкурентноздатності фірми містить у собі великий комплекс економічних характеристик, що визначають стан фірми на галузевому ринку (національному або світовому). Цей комплекс може містити в собі характеристики товару, обумовлені сферою виробництва, а також фактори, що формують у цілому економічні умови виробництва і збуту товарів фірми.

Конкурентоздатність продукції і конкурентноздатність фірми-виробника продукції співвідносяться між собою як частка і ціле. Можливість компанії конкурувати на певному товарному ринку безпосередньо залежить від конкурентноздатності товару і сукупності економічних методів діяльності фірми, що впливають на результати конкурентної боротьби.

Оскільки конкуренція фірм на ринку приймає вигляд конкуренції самої продукції, зростає значення властивостей продукції фірмою, що виготовила і продає її на світовому ринку.

На рівень конкурентноздатності фірми найбільше впливають науково-технічний рівень і ступінь досконалості технології виробництва, використання новітніх винаходів і відкриттів, впровадження сучасних засобів автоматизації виробництва.

Аналіз конкурентних позицій фірми на ринку припускає з'ясування факторів, що впливають на відношення покупців до фірми та її продукції і як результат - зміна частки фірми у продажах на конкретному ринку: внутрішньому, галузевому або світовому товарному ринку. Ці факти можна систематизувати в такий спосіб.

Для товарів споживчого призначення це є:

• комерційні умови: можливості фірми надавати покупцям споживчий або комерційний кредити, знижки із прейскурантної ціни, при поверненні раніше придбаного у фірми товару, що використала свій економічний ресурс; можливості товарообмінних (бартерних) угод;
• організація збутової мережі: розташування мережі магазинів, супермаркетів, доступність їх широкому колу покупців; проведення демонстрації виробів у дії в салонах і демонстраційних залах фірми або в торгівельних посередників, на виставках і ярмарках; ефективність проведених рекламних кампаній, вплив засобами масової інформації;
• організація технічного обслуговування продукції: обсяг надаваних послуг, терміни гарантійного ремонту, вартість післягарантійного обслуговування і ін.;
• уявлення про фірму з боку споживачів, її авторитет і репутація, інформованість потенційних покупців про фірму, про асортимент її продукції, сервіс; вплив товарного знаку фірми на привернення уваги покупців до її продукції; з'ясування думки покупців шляхом опитувань;
• вплив тенденцій розвитку кон'юнктури на положення фірми на ринку.

Рівень конкурентноздатності фірм-виробників сировинних товарів багато в чому визначається тим, якими товарами вони торгують, де і як товари споживаються.

Конкурентні позиції фірми на ринку залежать також від тієї підтримки і сприяння, які фірма одержує з боку національних державних органів і інших організацій шляхом надання гарантій експортних кредитів, їхнього страхування, звільнення від податків і зборів, надання експортних субсидій, забезпечення інформацією про кон'юнктуру ринків і ін.

Оцінка конкурентних можливостей фірми. Фірми надають великого значення аналізу своїх сильних і слабких сторін для оцінки реальних можливостей у конкурентній боротьбі і розробці заходів, за рахунок яких фірма могла б підвищити конкурентноздатність і забезпечити свій успіх. У процесі маркетингового дослідження для оцінки конкурентноздатності фірми користуються деякими чисельними показниками, які свідчать про ступінь стабільності стану фірми, здатності випускати продукцію, що користується попитом на ринку і забезпечує фірмі одержання намічених і стабільних кінцевих результатів.

Фірма, що має більш низькі витрати виробництва, одержує більше прибутку, що дозволяє розширювати масштаби виробництва, підвищувати його технічний рівень, економічну ефективність і якість продукції, а також удосконалювати систему збуту. У результаті конкурентноздатність такої фірми і продукції, що випускається нею, підвищується, що сприяє збільшенню її частки на ринку за рахунок інших фірм, які не мають таких фінансових і технічних можливостей.

Важливе значення має аналіз витрат обігу, вироблений шляхом віднесення розмірів збутових витрат до розмірів прибутку. Таке зіставлення робиться звичайно не тільки по всій сумі збутових витрат, але і по окремих елементах: збутовим філіям, торгівельним посередникам, по конкретних товарах і ринкам збуту.

Аналіз витрат обігу дозволяє виявити непродуктивні витрати у всій системі руху товарів від продавця до покупця.

Організаційні заходи, спрямовані на підвищення конкурентноздатності фірми, можна звести до наступних:

• забезпечення техніко-економічних і якісних показників, що створюють пріоритетність продукції фірми на ринку;
• зміна якості виробу і його техніко-економічних параметрів з метою обліку вимог споживача і його конкретних запитів, підвищення уваги до надійності продукції;
• виявлення і забезпечення переваг продукту в порівнянні з його замінниками;
• виявлення переваг і недоліків товарів-аналогів, що випускаються конкурентами, і відповідне використання цих результатів у своїй фірмі;
• вивчення заходів конкурентів по вдосконаленню аналогічних товарів, з якими вони виступають на ринку, і розробка заходів, що дає переваги в порівнянні з конкурентами;
• визначення можливих модифікацій продукту шляхом підвищення якості характеристик, наприклад, таких, як довговічність, надійність, економічність в експлуатації, поліпшення зовнішнього оформлення (дизайн);
• виявлення і використання цінових факторів підвищення конкурентноздатності продукції, у тому числі застосовуваних фірмами-конкурентами (знижок із ціни, строків і обсягу гарантій);
• знаходження і використання можливих пріоритетних сфер застосування продукції, особливо нової продукції;
• пристосування продукції до роботи в різних умовах: тропічного або полярного клімату, на різних ґрунтах (кам'янистих, піщаних, болотистих);
• диференціація продукції, що забезпечує відносно стійку перевагу покупців, що віддає певним видам взаємозамінних товарів; значення цінової конкуренції в цих умовах знижується, оскільки покупці керуються сформованими перевагами відносно якості продукції, особливостей її експлуатації, репутації фірми-виробника та ін.;
• вплив безпосередньо на споживача шляхом штучного обмеження надходження на ринок нових і більш прогресивних товарів, проведення активної рекламної діяльності, надання грошового або товарного кредиту, зокрема, шляхом розстрочки платежу.

Таким чином, оцінка конкурентноздатності фірми на конкретному ринку або його сегменті ґрунтується на ретельному аналізі технологічних, виробничих, фінансових і збутових можливостей фірми. Вона покликана визначити потенційні можливості фірми і заходи, які фірма повинна застосувати для забезпечення конкурентних позицій на конкретному ринку.

Така оцінка повинна містити наступні показники:

потребу в капіталовкладеннях фактичних і на перспективу, як у цілому, так і по окремих видах продукції і конкретних ринків;

асортименти конкурентоздатної продукції, її обсяги і вартість ("продуктова диференціація");

• набір ринків або їхніх сегментів для кожного продукту ("ринкова диференціація");
• потребу в коштах на формування попиту і стимулювання збуту;
• перелік мір і прийомів, якими фірма може забезпечити собі перевагу на ринку;
• створення сприятливого уявлення про фірму у покупців, випуск високоякісної і надійної продукції, постійне відновлення продукції на основі власних розробок і винаходів, забезпечених патентним захистом, сумлінне і чітке виконання зобов'язань по угодах відносно термінів поставок товарів і послуг.

Результати дослідження беруться за основу при розробці стратегії фірми, її технічної, асортиментної і збутової політики.

У сучасних умовах конкурентноздатність фірми на ринку є головним критерієм ефективності виробництва і оцінки ефективності системи управління. Основною економічною характеристикою управління виробництвом є управлінський облік, ціль якого - надання достовірної і своєчасної інформації для прийняття управлінських рішень.

Донедавна управлінському обліку не надавалося великого значення, він не розглядався як окремий напрямок діяльності. Однак відношення до управлінського обліку поступово змінюється в міру того, як усе більше і більше підприємств і організацій починають відчувати на собі всі труднощі процесу переходу до ринкової економіки. Це відбувається в міру того, як керівництву цих підприємств і організацій доводиться щодня вирішувати питання, що не тільки впливають на її положення на ринку, але і життєво важливі для подальшого функціонування організації.

Складність складається ще й у тім, що ще не на всіх підприємствах керівники розуміють суть управлінського обліку, його відмінність від звичайного фінансового обліку, а також те, яким образом не тільки правильно організувати управлінський облік, але й ефективно користуватися його результатами. У цьому їм звичайно надають величезну допомогу аудитори-консультанти.

Аналіз діяльності різних користувачів бухгалтерської інформації показує, що їх можна розділити на дві категорії. Внутрішні, тобто користувачі в складі організації (підприємства), де проводиться облік. Зовнішні, тобто користувачі, що не входять до складу організації (підприємства).

Відповідно цим двом категоріям користувачів бухгалтерської інформації звичайно виділяють дві галузі обліку і позначають різницю між ними. Управлінський облік має на меті забезпечення інформацією осіб, що входять до складу організації (підприємства), де проводиться облік. У системі фінансового обліку підготовляється інформація для зовнішніх користувачів, тобто осіб, що не входять до складу даної організації (підприємства).

Різниця в намірах визначає відмінність управлінського обліку від фінансового.

• управлінський облік здійснюється в міру необхідності, обумовленої адміністрацією підприємства, і не є законодавчо обов'язковим;
• управлінський облік носить більш наближений характер, чим фінансовий, тому що призначений для швидкого надання даних адміністрації для ухвалення рішення;
• управлінський облік фокусується переважно на невеликі ділянки або сфери діяльності організації, у той час як фінансовий облік дає дані про діяльність всієї організації;
• управлінський облік більш гнучкий у використовуваних методологіях, адміністрація може вибрати для користування ті правила бухгалтерського обліку, які вона вважає найбільш корисними для ухвалення рішення, анітрошки не піклуючись про те, чи відповідають вони загальноприйнятим нормам або юридичним вимогам;
• у сферу інтересів управлінського обліку підпадає і інформація, що носить характер прогнозу, і інформація про те, що вже мало місце, у той час як фінансовий облік надає інформацію про факти, що вже сталися;
• інформація для управлінського обліку запитується адміністрацією негайно, як тільки в ній з'являється необхідність, у той час як фінансова звітність надається із законодавчо заданою періодичністю.

Згадуючи про управлінський облік, необхідно також згадати виробничий облік, тому що в багатьох ситуаціях використання цих термінів перетинається. Не дуже давно інтерес до даних виробничого обліку стали більше проявляти внутрішні, а не зовнішні користувачі. Ця обставина визначила те, що нагромадження даних про виробничі витрати для керівництва підприємства почало здійснювати за принципом, що відрізняється від принципу, використовуваного в системі фінансового обліку. Результатом цього став прояв системи управлінського обліку. Варто розуміти розходження між виробничим і управлінським обліком.

У системі виробничого обліку визначаються виробничі витрати, що відповідають вимогам зовнішньої звітності, у той час як завданням управлінського обліку є підготовка відповідної фінансової інформації для посадових осіб усередині організації, що необхідна їм для прийняття правильних рішень.

Розходження між ними досить незначне. Обидва терміни дуже часто виступають синонімами.

З метою використання правильної термінології під виробничим обліком будемо розуміти збір даних про виробничі витрати для оцінки вартості запасів продукції.

Термін управлінський облік означає підготовку інформації, необхідної для здійснення діяльності управлінського характеру, такий, як ухвалення рішення, планування, контроль і регулювання.

Бухгалтерська інформація з погляду управлінського і виробничого обліку формується по трьох напрямках:

• перший напрямок - звичайний виробничий облік, основним завданням якого є одержання облікових даних про виробничі витрати (прямих і непрямих) з метою визначення собівартості продукції (робіт, послуг) і очікуваного прибутку від її реалізації (продажу).
• другий напрямок - використання отриманої інформації про фактичні витрати і звітну собівартість із метою прогнозування майбутніх витрат виробництва і забезпечення цією інформацією керівників всіх рівнів (цехів, виробництв, підприємств) для прийняття правильних рішень.
• третій напрямок - організація обліку по центрам витрат і центрам відповідальності з метою контролю за витратами по місцях виникнення витрат знову ж для оцінки їхніх зусиль, прикладених для одержання прибутку як основної умови діяльності підприємства.

Тому що інформація, підготовлена бухгалтерами-аналітиками, повинна розглядатися у світлі її кінцевого впливу на прийняття рішень, то необхідною умовою для правильного сприйняття управлінського обліку є розуміння процесу ухвалення рішення. На схемі (мал.1) наведена модель рішення. Перші два етапи являють собою процес ухвалення рішення або планування. Планування, власне кажучи, являє собою здійсненням вибору серед альтернативних варіантів і дій по ухваленню рішення. Останні два етапи відображають процес управління, що складається з оцінки і коректування фактичних показників з метою ревізування обраних альтернативних варіантів. Кожний з елементів процесів ухвалення рішення і управління можна охарактеризувати в такий спосіб.

Визначення цілей і завдань. Перш ніж прийняти правильне рішення, необхідно визначити мету або керівний напрямок, що допоможе приймаючим рішення оцінити переваги одного варіанта дій перед іншим.

При розгляді того, які мету і завдання повинна ставити перед собою організація, звичайно дотримуються погляду, що в основному фірми прагнуть максимізувати розмір припливу майбутніх платежів готівкою (тобто майбутні грошові надходження готівкою за винятком готівкових платежів), або, виражаючись більш точно, наведену вартість припливу майбутніх надходжень готівкою. Причини для того, щоб виділити мету максимізації прибутків як найбільш кращу, такі:

• малоймовірно, що вибір якоїсь іншої мети можливо з такою же ефективністю оцінювати здатність організації функціонувати в майбутньому;
• сумнівно, що максимізація наведеної вартості майбутніх надходжень готівки може бути реалізована на практиці без вироблення принципів, необхідних для досягнення цієї мети;
• реалізація цієї мети допомагає власникам акцій як однієї із груп у коаліції учасників угоди зрозуміти, у що їм обійдеться вибір інших цілей, тому що стає відомим розподіл сум готівки між учасниками коаліцій.

Пошук альтернативних варіантів дій. Другий етап процесу ухвалення рішення укладається в пошуку ряду можливих варіантів дій, спрямованих на досягнення поставлених цілей.

Пошук альтернативних можливостей викликає необхідність одержати інформацію про очікувану кон'юнктуру і зміну економічної обстановки. Це найважчій і найважливіший етап процесу ухвалення рішення.

Збір даних для вибору альтернативних варіантів дій. Коли ймовірні сфери діяльності визначені, адміністрація повинна оцінити можливі темпи зростання показників своєї діяльності, здатність компанії утримати відповідну частку ринку і здійснити рух готівки для кожного альтернативного курсу дій у різному економічному середовищі. Тому що проблеми, що очікують свого рішення, існують у мінливому і не завжди зрозумілому економічному середовищі, необхідно розглянути певні фактори, які перебувають поза контролем приймаючого рішення і можуть впливати на кожний альтернативний курс дій. Прикладами таких можливих станів економічного середовища є властиві для Росії високий рівень інфляції, спад виробництва, посилення конкуренції.

Курс дій, обраний фірмою на підставі наявної інформації, викличе залучення її ресурсів у виробництво на тривалий період, і положення фірми буде перебувати під впливом її економічного середовища, тобто товарів, які вона виробляє, її ринку збуту і здатності реагувати на майбутні зміни. Вибір курсу визначає довгострокову перспективу фірми і рішення, які вона може прийняти в майбутньому. Це рішення, які називають довгостроковими, або стратегічними. Стратегічні рішення мають дуже великий вплив на майбутній стан фірми, і тому важливо, щоб була зібрана точна інформація про можливості фірми і її економічному середовище. Тому стратегічні рішення являються прерогативою вищої адміністрації.

Крім стратегічних, або довгострокових, рішень менеджмент повинен також приймати рішення, які не вимагають довгострокового залучення ресурсів фірми. Такі рішення вважаються короткостроковими, або оперативними, і звичайно є прерогативою менеджерів більш низького рівня управління. Прийняття короткострокових рішень ґрунтується на економічній обстановці сьогоднішнього дня і на оцінці матеріальних, людських і фізичних ресурсів, які фірма має в цей час. Ці ресурси в значній мірі і визначаються якостями прийнятих фірмою довгострокових рішень.

Для вироблення короткострокових рішень також необхідно збирати відповідні дані, наприклад дані про продажні ціни товарів конкуруючих фірм, очікуваному попиті на товари за альтернативними цінами продажу і прогнозованих при різних варіантах виробництва витрат. Дана інформація буде потрібна на різних рівнях управління для прийняття рішень про встановлення продажних цін і обсяг випуску продукції. Після того як необхідна інформація отримана, адміністрація вирішує, які напрямки дій вибрати.

Здійснення ухвалених рішень. Обрані альтернативні курси дій є відправним пунктом для складання кошторису. Процес складання кошторису спрямований на те, щоб кожний член організації (підприємства) знав про свою гадану роль у здійсненні рішень адміністрації.

Порівняння фактичних і планованих результатів, вживання заходів у випадку їхньої розбіжності. Порівняння фактичних і планованих результатів (показників) і вживання необхідних заходів у випадку їхньої розбіжності ставляться до контролю і регулювання в рамках фірми. Управлінська функція процесу контролю і регулювання - оцінка результатів діяльності (показників), подання відомостей про них і вироблення коригувальних заходів, спрямованих на те, щоб цілі були досягнуті і плани фірми реалізовані. Інакше кажучи, завданням процесу контролю і регулювання є коректування діяльності таким чином, щоб споконвічні наміри були здійснені.

Для контролю (моніторингу) за результатами діяльності бухгалтер готує звіти і представляє їх менеджерам, відповідальним за виконання певних рішень. Звіти, що містять дані порівняння фактичних результатів (фактичних витрат і доходів) і запланованих результатів (кошторисних витрат і доходів), повинні готуватися систематично. Дані цих звітів забезпечують зворотній зв'язок для порівняння запланованих і фактичних результатів. У таких звітах особлива увага приділяється показникам, які розходяться із запланованими, щоб менеджери зосередили на них свою увагу. Цей процес - застосування способу управління по відхиленнях.

Знаючи процес ухвалення рішення, необхідно також розуміти і управлінські функції, у яких велике значення надається інформації, що одержується від управлінського обліку. До управлінських функцій, які обслуговує система бухгалтерського обліку, відносяться планування, регулювання, організаційна робота, ділові контакти (обмін інформацією) і стимулювання. Розглянемо роль, що грають бухгалтери-аналітики (бухгалтери, наділені управлінськими функціями) у наданні допомоги менеджерам при виконанні перерахованих вище функцій.

Планування. Планування може бути короткостроковим і довгостроковим. Перспективний план підсумовує припущення адміністрації відносно майбутнього розвитку подій протягом 3-5 років або навіть більш тривалого періоду. Завдання довгострокового планування - передбачити потреби і запити, у відношенні яких необхідно прийняти спеціальні заходи в даний момент або в найближчому майбутньому, наприклад капіталовкладення з метою збільшення потужностей і випуску нових товарів або організації нових ринків збуту.

Роль бухгалтера-аналітика в плануванні. Бере участь у розробці перспективних планів шляхом надання інформації, відповідає за формування даних про результати минулого періоду, які можуть знадобитися при прогнозуванні показників; установлює процедуру (методику) складання кошторису і графік роботи, координує розробку планів і зводить ці плани в загальний фінансовий кошторис.

Контроль і регулювання. Процес контролю і регулювання - це порівняння фактичних результатів із плановими показниками з метою визначення відхилення і коректування розбіжності.

Бухгалтер інформує менеджера про випадки відхилень певних результатів виробництва від запланованих, проводить оперативний аналіз, визначає слабкі місця в господарській діяльності.

Організаційна робота. Завданням організаційної роботи є створення структур, усередині яких буде здійснюватися діяльність, спрямована на досягнення намічених цілей, а також розподіл обов'язків між виконавцями. Крім того, організаційні принципи вимагають чіткого визначення обов'язків менеджера і меж сфери компетенції. У сфері організаційної структури вирішуються питання розподілу повноважень, підпорядкованості і спеціалізації (визначають центри відповідальності), а в системі управлінського обліку займаються визначенням витрат на виробництво по центрах відповідальності, внаслідок чого вона будується і працює як система бухгалтерського обліку.

Стимулювання. Стимулювання (мотивація) - вплив на свідомість людей, що допомагає учасникам виробничого процесу усвідомити собі цілі і завдання організації і прийняти рішення, що відповідають цим цілям і завданням. При цьому акцент робиться на створення у свідомості людей мотиву, що спонукає до реалізації цих цілей і завдань. Кошториси і звіти, складені бухгалтером-аналітиком, дають чітку уяву про планові завдання і стимулюють діяльність менеджерів.

Крім перерахованого вище, у сфері ділових контактів (обміну інформацією) бухгалтер-аналітик допомагає їхньому здійсненню шляхом організації і удосконалювання ефективної системи обміну інформацією і звітності.

В Україні, в інших країнах - членах СНД не існує розподілу бухгалтерського обліку на фінансовий облік і управлінський облік. Всі розділи, обліку майна, витрат виробництва і обігу, випуску і реалізації продукції, розрахункових і кредитних операцій, фінансових результатів, фондів і резервів традиційно характерні єдиним бухгалтерським обліком; використовуються такі методологічні нормативні документи, як План рахунків бухгалтерського обліку та інструкція про його застосування, Положення про бухгалтерський облік і звітність та ін.

У західній практиці у функції бухгалтерів входять не тільки ведення бухгалтерського обліку, але і керівництво, і координація роботи зі складання кошторисів витрат виробництва, підготовка звітної інформації і її інтерпретація при прийнятті рішень, не говорячи вже про аналіз даних і участі у виборі рішень на базі різних варіантів.

У країнах з розвиненою економікою вже кілька десятиліть існує розподіл бухгалтерського обліку на перераховані вище види обліку (фінансовий і управлінський). В останні роки намітився подальший розподіл обліку для управління: на управлінський і виробничий облік. Можна зрозуміти ідеологів західного обліку: останній більше стає мовою бізнесу, до підсумків роботи підприємств і фірм усе більше проявляють інтерес не тільки адміністрація і трудові колективи фірм, але і власники акцій, інші зовнішні споживачі облікової інформації. Якщо перші виявляють цікавість до доходів і чинників, що їх збільшують (це в основному налагоджене виробництво, що сприяє зниженню собівартості й, отже, збільшенню прибутку), то другі більше цікавляться кінцевими атрибутами діяльності фірм і розмірами дивідендів на вкладені інвестиції.

Аналіз господарської діяльності фірми відіграє важливу роль у системі управління фірмою і тісно пов'язаний із усіма функціями управління. Аналіз господарської діяльності покликаний, з одного боку, визначити економічну ефективність виробничо-збутової діяльності фірми за звітний період (або встановлений досліджуваний період), досягнення поставлених цілей. А з іншого боку - визначити можливі напрямки розвитку цієї діяльності на поточний і перспективний періоди з погляду забезпеченості необхідними фінансовими, матеріальними і трудовими ресурсами. Тому аналіз господарської діяльності повинен проводитися цілеспрямовано і повинен дати відповідь на питання, на що краще націлити виробництво виходячи з намічених вигод, виявити такі можливості і резерви фірми, що забезпечать найкращі умови використання наявних виробничих потужностей, створення нових видів виробництва, забезпечення діяльності фірми усіма необхідними ресурсами.

Оскільки маркетинг і планування є вихідними пунктами управлінського циклу, аналіз господарської діяльності спрямований на забезпечення необхідною інформацією насамперед цих функцій.

Велику роль відіграє аналіз інформації в процесі поточної оперативної діяльності фірми, оскільки являється вихідною базою для прийняття управлінських рішень, спрямованих на здійснення контролю і регулювання усього виробничого циклу, виявлення і ліквідацію відхилень від виконання поставлених цілей у процесі господарської діяльності.

Такий аналіз дозволяє проводити перевірку виконання управлінських рішень, дотримання встановлених нормативів і умов роботи. Аналіз господарської діяльності формує інформацію зворотного зв'язку в системі управління. Крім того, економічний аналіз — це не тільки функція, але й визначена система мислення, що вимагає певних наукових підходів, розробки методів обробки інформації, уміння сформулювати правильні висновки на основі аналізованих показників, дати рекомендації управлінському апаратові з питань підвищення ефективності господарської діяльності фірми.

Повнота економічного аналізу залежить від наявності інформаційної бази, від рівня ведення обліку і звітності фірмою, вірогідності показників, що аналізуються, використання комп'ютерної техніки як при веденні звітності, так і в процесі проведення аналізу. Він покликаний дати керівникам необхідний аналітичний матеріал для прийняття управлінських рішень і ведеться за наступними показниками:

• формування прибутку від продаж;
• структура собівартості всієї продукції, що випускається і реалізується;
• собівартість окремих видів продукції;
• характер і причини відхилення від стандартів цін на продукцію і стандартів витрат на її виробництво і продаж;
• характер відповідальності посадових осіб за дотримання бюджетів по виробничим, збутовим і накладним витратам.

Ці дані кладуться в основу розробки програм маркетингу по продукті і по виробничому відділенню. Поточний економічний аналіз ведеться службовцями функціональних відділів і підрозділів, у тому числі центральних служб маркетингу і відділів маркетингу у виробничих відділеннях; спеціалізованими аналітичними групами; групами управлінського аналізу; зовнішніми консультантами.

Кожна фірма з метою ведення обліку і звітності, а також аналізу господарської діяльності розробляє свою методику оцінки показників. Як правило, така методика приводиться цілком або частково в примітках, або додатку до фінансової звітності. Разом з тим, міжнародна практика в області обліку і звітності виробила деякі уніфіковані методи обліку, якими фірми широко користуються з метою порівнянності звітних даних і полегшення проведення економічного аналізу. Зокрема, у міжнародній практиці широко користуються наступними методами ведення обліку й аналізу, розробленими Комітетом з міжнародних стандартів обліку (КМСО).

Метод обліку доходу, або метод визнання доходу, що визначає момент, коли постачальник здобуває право на одержання доходу від постачання товару або надання послуг. Відповідно до цього методу, доход від продажу товарів вважається визнаним на дату продажу, тобто на дату постачання покупцеві. Доходи від послуг вважаються визнаними, коли послуги фактично виконані. Доходи від дозволу третім особам використовувати активи фірми такі, як відсотки, рентні платежі, ліцензійні поточні відрахування, вважаються визнаними після закінчення терміну таких надходжень або використання активів.

Доходи можуть бути визнаними протягом періоду виробництва товару відповідно до контрактів із тривалими термінами виконання. Доходи можуть також вважатися визнаними по нагромадженню сум наявних платежів після установки поставленого товару, нерухомого майна або по виконанні визначених умов (франшізи).

Визнання доходу збільшує активи і зменшує пасиви з відповідними результатами по статті "Власний капітал". Визнання доходу на стабільному і відповідному базисі є основою формування рахунка прибутків/збитків.

Метод обліку за виконаним контрактом припускає, що доходи в звіті про прибутки і збитки відображаються тільки в тому випадку, коли контракт по реалізації товарів і послуг цілком виконаний або виконана його істотна частина.

Метод поетапної здачі робіт припускає, що доходи в звіті про прибутки і збитки відбивають відповідно до часток закінченої обробки продукції і зроблених послуг, на які укладений контракт у звітному періоді.

Метод оцінки власності припускає, що первісні інвестиції враховуються по вартості і записуються одним рядком у балансі інвестора. Інвестиції збільшуються (зменшуються) на пропорційну частку прибутку (збитку) інвестора, оголошений фірмою. Коли інвестор одержить дивіденд, сума інвестицій скорочується на суму отриманого дивіденду. Якщо під час підготовки інвестором фінансового звіту виявиться різниця між балансовою вартістю інвестицій, підрахованих по даному методі, і пропорційною часткою чистих активів, оголошеної у фінансовій звітності фірми, то таку різницю необхідно амортизувати.

Метод обліку по собівартості, відповідно до якого інвестиції в інші компанії відбивають по собівартості. У звіті про прибутки доходи інвестора від інвестицій відбивають тільки в тому обсязі, у якому вони дійсно перераховані капіталоприймаючою компанією від чистого прибутку, накопиченого з дня придбання цих інвестицій.

Метод оцінки витрат у спільному підприємстві використовується, коли інвестор не робить істотного впливу на хід його діяльності. Витрати на початку інвестиції відображаються у балансі статтею "Інвестиції". Прибуток, отриманий від спільного підприємства, не відображається на рахунках інвестора, поки вони не будуть розподілені як дивіденди. У балансі інвестиції показуються в первісній оцінці. Коли дивіденд оголошений, інвестор розглядає свою частку як поточний доход.

Метод пропорційної консолідації припускає, що інвестор консолідує у своїх фінансових звітах свою пропорційну частку в кожнім виді активів, зобов'язань — у доходних і видаткових статтях спільного підприємства.

Метод пайової участі, відповідно до якого інвестиції спочатку відображаються по собівартості, а потім їхня оцінка коректується в залежності від змін частки інвестора в чистих активах підприємства, акції якого придбаються. Звіт про прибутки і збитки інвестора відбиває частку останнього в результатах діяльності фірми, акції якої здобуваються.

У залежності від конкретних цілей аналізу використовуються різні економічні показники або їхні сполучення, що дають кількісну і якісну оцінку діяльності фірми. По цих принципах їх можна класифікувати в такий спосіб:

• показники, що характеризують економічний потенціал фірми;
• показники, що характеризують господарську діяльність фірми.

Показники, що характеризують економічний потенціал фірми. До числа таких показників відносяться:

• активи,
• продажи,
• валовий або чистий прибуток,
• чисельність зайнятих.

Звичайно поряд з цими показниками вказується сфера діяльності фірми або галузь виробництва, до якої вона відноситься.

Для більш докладного вивчення економічного потенціалу фірми використовуються й інші показники.

Основний капітал, до якого відносяться виробничі потужності фірми (будинку, спорудження, устаткування), призначенні для здачі в оренду іншим фірмам або для керування. Сюди можуть включатися також засоби, призначені для ремонту і відновлення виробничих потужностей.

Кількість і вартість зробленої продукції в цілому по фірмі й у розбивці по видах продукції. Цей показник дозволяє визначити частку і місце фірми у виробництві промислової продукції в країні й у світовому виробництві, а також структуру виробництва даної фірми.

Чисельність та розміщення виробничих і збутових підприємств фірми, як у своїй країні, так і за кордоном, їхні розміри, характер продукції, що випускається і реалізується.

Характеристика інфраструктури фірми — наявність власних засобів транспорту, складів, центрів технічного обслуговування, забезпеченість власною сировинною базою, джерелами енергії.

Розміри і розміщення прямих капіталовкладень фірми в підприємства, розташовані у своїй країні і за кордоном.

Науково-дослідний потенціал фірми, обумовлений величиною витрат на НИОКР як у цілому, так і по ведучих підрозділах фірми, кількість і розміщення дослідницьких центрів і лабораторій, число працюючих у них дослідників, основні напрямки і пріоритетні види розробок, загальна кількість патентів, що належать фірмі, і їхнє використання.

Показники, що характеризують господарську діяльність фірми. Для аналізу господарської діяльності фірми можна використовувати багато показників у різному сполученні. Виділимо серед них ті, по яких у фірмах звичайно складається звітність.

Показники загальних витрат (general expenses): впровадження на нові ринки на початок року (enter new markets); витрати на маркетингову діяльність на початок року (marketing); витрати на дослідження і розвиток (research and development); накладні витрати (overhead), адміністративні витрати (development overhead); оплата оренди (rental costs); витрати на удосконалення продукції (product changeover); витрати, пов'язані із постачанням продукції (factory fees).

Показники надходження і витрати коштів — джерела надходження коштів: чистий прибуток; амортизаційні відрахування, надходження від реалізації активів, субсидії і дотації; збільшення довгострокової заборгованості; емісія акцій; збільшення короткострокової заборгованості.

Показники використання коштів: виплати дивідендів; організаційні витрати; витрати по емісії акцій; капіталовкладення; вкладення в інші необоротні активи; погашення довгострокової заборгованості; придбання цінних паперів, що швидко реалізуються; збільшення рахунка в банку. Глибокий і ретельний економічний аналіз є необхідною передумовою прийняття управлінських рішень. Інформація — це конкретне вираження матеріальних процесів. Без інформації і її аналізу неможливе ефективне функціонування і розвиток виробничо-збутової діяльності фірми.

Проведення економічного дослідження з використанням величезного набору показників практично неможливо без застосування комп'ютерної техніки. Тому фірми широко користуються власними банками даних, у яких утримується широкий набір згаданих вище показників, що відносяться до діяльності фірми. Для аналізу стану і розвитку кон'юнктури на світових ринках і світовому господарстві вони звичайно звертаються в спеціалізовані інформаційні комерційні центри, що збирають, систематизують і видають таку інформацію.

Фінансовий менеджмент - це вид професійної діяльності, спрямований на управління фінансово-господарською діяльністю фірми на основі сучасних методів. Фінансовий менеджмент містить у собі:

• розробку і реалізацію фінансової політики фірми з використанням різних фінансових інструментів;
• прийняття рішень по фінансових питаннях, їхню конкретизацію і вироблення методів реалізації;
• інформаційне забезпечення шляхом складання й аналізу фінансової звітності фірми;
• оцінку інвестиційних проектів і формування портфеля інвестицій; оцінку витрат на капітал; фінансове планування і контроль;
• організацію апарата управління фінансово-господарською діяльністю фірми.
• Методи фінансового менеджменту дозволяють оцінити:
• ризик і вигідність того або іншого способу вкладення грошей;
• ефективність роботи фірми;
• швидкість оборотності капіталу і його продуктивність.

Метою фінансового менеджменту є вироблення і застосування методів, засобів і інструментів для досягнення цілей діяльності фірми в цілому або її окремих виробничо-господарських ланок — центрів прибутку. Такими цілями можуть бути:

• максимізація прибутку;
• досягнення стійкої норми прибутку в плановому періоді;
• збільшення доходів керівного складу і вкладників (або власників) фірми;
• підвищення курсової вартості акцій фірми й ін.

В остаточному підсумку всі ці цілі орієнтовані на підвищення доходів вкладників (акціонерів) або власників (власників капіталу) фірми.

До задач фінансового менеджменту входить перебування оптимального співвідношення між короткостроковими і довгостроковими цілями розвитку фірми і прийнятих рішень у короткостроковому і довгостроковому фінансовому управлінні.

Так, у короткостроковому фінансовому управлінні, наприклад, приймаються рішення про сполучення таких цілей, як збільшення прибутку і підвищення курсової вартості акцій, оскільки ці цілі можуть протидіяти один одному. Це виникає в тому випадку, коли фірма, що інвестує капітал у розвиток виробництва, несе поточні збитки, розраховуючи на одержання високого прибутку в майбутньому, що забезпечить зростання вартості її акцій.

З іншого боку, фірма може утримуватися від інвестицій щодо відновлення основного капіталу заради одержання високих поточних прибутків, що згодом відіб'ється на конкурентноздатності її продукції і призведе до зниження рентабельності виробництва, а потім падінню курсової вартості її акцій і, отже, до погіршення стану на фінансовому ринку.

У довгостроковому фінансовому управлінні, орієнтованому на ті ж кінцеві цілі, насамперед, враховуються фактори ризику і невизначеності, зокрема, при визначенні передбачуваної ціни акцій як показника віддачі на вкладений капітал.

Завданням фінансового менеджменту є визначення пріоритетів і пошук компромісів для оптимального сполучення інтересів різних господарських підрозділів у прийнятті інвестиційних проектів і виборі джерел їхнього фінансування.

В остаточному підсумку основне завдання фінансового менеджменту — прийняття рішень по забезпеченню найбільш ефективного руху фінансових ресурсів між фірмою і джерелами її фінансування як зовнішніми, так і внутріфірмовими. Тому управління потоком фінансових ресурсів, виражених у коштах, є центральним питанням у фінансовому менеджменті.

Потік фінансових ресурсів складають кошти:

• отримані в результаті фінансово-господарської діяльності фірми;
• отримані на фінансових ринках за допомогою продажу акцій, облігацій, одержання кредитів;
• повернуті суб'єктам фінансового ринку як плату за капітал у вигляді відсотків і дивідендів;
• інвестований і реінвестовані в розвиток виробничо-господарської діяльності фірми;
• спрямовані на сплату податкових платежів.

Функції й економічні методи фінансового менеджменту можна підрозділити на два блоки: блок по управлінню зовнішніми фінансами і блок по внутріфірмовому обліку і фінансовому контролю.

Блок по управлінню зовнішніми фінансами припускає реалізацію відносин фірми з юридично і господарчо-самостійними суб'єктами ринку, включаючи власні дочірні компанії, що виступають як клієнтів, позикодавців, постачальників і покупців продукції фірми, а також з акціонерами і фінансовими ринками. Сюди входять:

управління оборотними активами фірми: рухом грошових коштів; розрахунками з клієнтами; управління матеріально-виробничими запасами й ін.

залучення короткострокових і довгострокових зовнішніх джерел фінансування. Блок по внутріфірмовому обліку і фінансовому контролю містить:

• контроль за веденням виробничого обліку;
• складання кошторису витрат, контроль за виплатою заробітної плати і податків;
• збір і обробку даних бухгалтерського обліку для внутрішнього управління фінансами і для надання даних зовнішнім користувачам;
• складання і контроль за правильністю фінансової звітності: балансу, звіту про прибутки і збитки, звіту про рух грошових коштів і ін.;
• аналіз фінансової звітності і використання його результатів для внутрішнього і зовнішнього аудита;
• оцінка фінансового стану фірми на поточний період і його використання для прийняття оперативних управлінських рішень і з метою планування.

У функції фінансового менеджменту входить:

• аналіз фінансової звітності;
• прогнозування коштів;
• випуск акцій;
• одержання позик і кредитів;
• операції з інвестиціями;
• оцінка операцій злиття і поглинання фірм.

Найважливіші рішення, які прийняті в області фінансового менеджменту, відносяться до питань інвестування і виборі джерел їхнього фінансування.

Інвестиційні рішення приймаються з таких питань, як:

• оптимізація структури активів, визначення потреб у їхній заміні або ліквідації;
• розробка інвестиційної політики, методів і засобів її реалізації; визначення потреб у фінансових коштах;
• планування інвестицій по фірмі в цілому; розробка і затвердження інвестиційних проектів, розроблювальних у виробничих відділеннях;
• управління портфелем цінних паперів.

Інвестиційні рішення припускають виділення у фінансовому менеджменті двох видів фінансового управління: короткострокового і довгострокового, що мають свої специфічні риси.

Короткострокові інвестиційні рішення спрямовані на визначення структури капіталу фірми на поточний період, що відображається в її балансі. Прийняття таких рішень потребує від фінансових менеджерів глибоких професійних знань в області короткострокового фінансового управління фірмою, уміння застосовувати обґрунтовані методи їхньої реалізації з урахуванням поточних тенденцій розвитку ринку.

Довгострокові інвестиційні рішення, іменовані стратегічними, спрямовані на забезпечення успішного функціонування фірми в майбутньому і жадають від фінансових менеджерів конкретних професійних знань, практичного досвіду і навичок у використанні сучасних методів аналізу для вибору оптимальних напрямків і шляхів розвитку фірми на перспективу з урахуванням об'єктивних закономірностей розвитку ринкової економіки.

Рішення на вибір джерел фінансування приймаються з таких питань, як:

• розробка і реалізація політики оптимального сполучення використання власних і позикових коштів для забезпечення найбільш ефективного функціонування фірми;
• розробка і реалізація політики залучення капіталу на найбільш вигідних умовах;
• дивідендна політика та ін.

Розробка і здійснення єдиної фінансової політики займають істотне місце в загальному механізмі централізованого управління.

Роль фінансової політики в централізованому управлінні фірмою визначається тим, що вона торкається всіх боків її економічної діяльності — науково-технічний, виробничий, матеріально-технічне постачання, збут — і відбиває в концентрованому виді вплив численних внутрішніх і зовнішніх чинників. В рамках єдиної фінансової політики, розроблювальної на вищому рівні управління, визначаються в глобальному масштабі джерела фінансових ресурсів і їхній розподіл у рамках фірми.

Досить важко однозначно визначити конкретні форми і методи проведення фінансової політики. Хоча в рамках окремих фірм і мають місце істотні розбіжності у використанні конкретних форм і методів фінансової політики, можна, проте, говорити про загальні її риси і принципи, а також інструменти фінансової політики. Найважливіші з них: розподіл і перерозподіл прибутків; фінансування і кредитування діяльності різних підрозділів; визначення структури і характеру внутріфірмових фінансових операцій і розрахунків по них.

Фінансові інструменти складають найважливішу сторону діяльності фірми, оскільки рух матеріальних потоків між розташованими в різних країнах родинними компаніями опосередковується грошовою формою в міжнародному масштабі. У зв'язку з цим використання фінансового механізму значно ускладнюється і вимагає пристосування до грошових ринків, як окремих країн, так і міжнародної валютно-кредитної системи в цілому.

Головна особливість фінансової політики фірм у сучасних умовах складається в комплексному використанні інструментів, причому в залежності від конкретних умов переважне значення в окремі періоди може надаватися тому або іншому інструментові.

Гнучкість фінансової політики полягає в тому, що при централізованому формуванні вона, разом з тим, диференціюється стосовно до особливостей грошового ринку кожної приймаючої країни і країни базування; податкового законодавства і валютного регулювання цих країн; валютно-фінансового стану і динаміки їхнього валютного курсу.

Важливу роль при розробці фінансової політики грає регулювання внутріфірмових фінансових потоків, підпорядковане кінцевому результатові діяльності фірми, і здійснення багатобічних розрахунків централізованим шляхом. На формування фінансової політики, особливо при визначенні джерел фінансування, впливає також зв'язок фірми з банками або її приналежність до конкретної фінансової групи. Фактично в цій політиці відображаються інтереси найбільших банків і фінансової олігархії країн базування. І, нарешті, розробка і реалізація фінансової політики в значній мірі визначаються рішенням завдань, зв'язаних із зовнішньоекономічною діяльністю фірми.

Найважливішим інструментом фінансової політики служать різні методи розподілу і перерозподілу прибутків, причому на практиці переважають два підходи: перший передбачає консолідацію всіх прибутків у материнській компанії, другий — їхнє розосередження по дочірніх компаніях і надання їм відносної самостійності в розпорядженні одержуваними прибутками. Принцип консолідації прибутків передбачає регулярний переказ дочірніми фірмами прибутків материнської компанії у формі дивідендів. Суми перекладних прибутків обчислюються різними методами: у вигляді визначеного відсотка від одержуваних доходів; сум, що залишилися після сплати податків і забезпечення власних потреб дочірньої компанії в оборотному капіталі, і т.д.

Принцип розосередження прибутків більш гнучкий і забезпечує краще пристосування фінансової політики в цілому до умов конкретних ринків. У цьому випадку фірма не встановлює однакових правил у відношенні переказу прибутків для всіх дочірніх компаній і не вимагає переказу всіх прибутків. Вона надає дочірній компанії відносну самостійність у розпорядженні прибутками для досягнення її довгострокових цілей. Звичайно такий метод використовують фірми, що мають високий ступінь децентралізації в управлінні.

Розробка політики переказу прибутків у цьому випадку вимагає обліку багатьох факторів, зокрема таких, як: потреби в коштах кожної дочірньої компанії; можливість одержання коштів на місцевому ринку у формі позик і кредитів; можливість переказу коштів між родинними компаніями; наявність валютних і інших обмежень у приймаючих країнах; рівень оподатковування перекладних прибутків; специфічні ризики від наявності коштів у певних країнах.

Важливе значення має розробка материнською компанією моделі виплати дивідендів акціонерам у країні базування, якому слідують закордонні дочірні компанії, а також розробка типової структури капіталу для фірми в цілому і її окремих підрозділах (у тому числі співвідношення власних і позикових коштів).

Гнучкість політики переказу прибутків виявляється й у тому, що фірма, наприклад, підсилює приплив прибутків у материнську компанію з країн, де виникають ризик девальвації або інші несприятливі умови. У країнах зі сприятливим інвестиційним кліматом дочірні компанії максимально інвестують свої прибутки.

Важливим інструментом фінансової політики є забезпечення всіх підрозділів необхідними фінансовими ресурсами. Їхніми джерелами можуть бути як внутрішньофірмові кошти, одержувані в глобальному масштабі, так і кошти із зовнішніх джерел фінансування. Внутрішньофірмові джерела фінансування утворюються шляхом акумуляції амортизаційних відрахувань, нерозподіленого прибутку, а також у результаті одержання позик і кредитів від материнської або інших родинних компаній.

Зовнішні джерела фінансування — це позики і кредити, одержувані в комерційних банків, спеціальних фінансових установ (фондів, агентств розвитку й ін.), міжнародних фінансових організацій, державних і напівдержавних організацій, що роблять сприяння у фінансуванні певних об'єктів і гарантії, що надає, по кредитах. Важливим джерелом зовнішнього фінансування є також продаж акцій дочірніх компаній і формування їхнього акціонерного капіталу.

При розробці фінансової політики у відношенні джерел фінансування фірми використовують різні принципи і напрямки:

• максимальне використання внутрішніх джерел фінансування (самофінансування), створюваних за рахунок прискореної амортизації, консолідації прибутків у материнській компанії, збільшення частки нерозподіленого прибутку;
• обмеження коштів, одержуваних у країні базування, і прагнення до максимізації фінансових ресурсів, одержуваних у приймаючих країнах в основному у формі позик. При цьому фірми враховують, що одержання великих позик у приймаючій країні може ускладнити переказ прибутків;
• використання різноманітних джерел фінансування у своїй і в приймаючих країнах: одержання позикових коштів від міжнародних банків, спеціальних міжнародних і регіональних інвестиційних організацій, банківських консорціумів; використання ринків євродоларів і європозик.

10.01.2011